Федя, дичь! Газпром показал рекордный по убыточности отчёт, но всё равно был на дне и не упал сильнее, чем повалилась крипта. ИИ посчитал, где падает вторичка в России. Спойлер: не в Сочи. «Sell in may and go away» начался, размещения облигаций на паузе, инвесторов продолжают заваливать дивидендами, а я пополнил портфель новыми активами и рассказал о самом интересном, что произошло за неделю.
Это традиционный еженедельный дайджест, который выходит в моём телеграм-канале, на который приглашаю обязательно подписаться, чтобы ничего не пропускать, там много интересного.
Укрепление рубля продолжается
Безумное ралли укрепления рубля продолжается вторую неделю подряд! Курс снизился с 92,39 до 91,60 рубля за доллар. Можно продолжать пользоваться.
Эксперты говорят, что через год будем вспоминать доллар по 91. Поэтому не стоит брезговать валютными активами в портфеле, например, замещайками или юаньками. В мае будут новые валютные бонды.
Sell in may and go away
Индекс продолжает отрицательный рост, опустившись ниже 3 450 пунктов. Снижение за неделю с 3 452 до 3 443 пунктов. Движется вслед за долларом. Долларовый РТС тоже снизился — с 1 188 до 1 184.
Поговорка «Sell in may and go away» в начале мая сработала. Ждём продолжение снижения на дивидендных отсечках. Также отличился Газпром, у кого-то мечты сбываются.
Начинается главный дивидендный сезон года, но дивиденды выплачиваются с лагом после отсечек. Так что всё будет в порядке. Наверно.
Дивиденды
Продолжают объявлять дивиденды под основной дивидендный сезон. Объявились Селигдар (2,8%), Ренессанс (2,1%), SFI (1,26%). Ничего крутого за неделю не объявляли, как видим. Дивидендный календарь традиционно заполняется до краёв с мая по конец июля.
Крупнейшие объявленные дивиденды:
Напоминаю о том, что есть мнения экспертов по дивидендам, смотрите:
Кто богатеет на дивидендах, не пропустите новые обзоры.
Новые облигации
По бондам была достаточно спокойная неделя.
Разместились/собрали заявки: Автоотдел, Евротранс и другие. Не участвовал.
На очереди: ЕвроСибЭнерго CNY, Акрон CNY, Евраз, Быстроденьги, АФК Система, Гарант Инвест, Новатэк (100$). Меня интересуют в первую очередь валютные, ну а скоро будет много интересных выпусков, не пропустите.
Индекс RGBI нашёл новое дно. А что, думали, не сможет? Снижение с 113,96 до 113,36. Консервативные инвесторы довольны. Я тоже доволен, буду продолжать покупать длинные ОФЗ.
Газпром пробивает дно
Ну вот и отрицательная прибыль у газовых по МСФО. Вместо дивидендов — НДПИ. Но многие инвесторы не отчаиваются и ждут дивиденды.
Крипта валится
Продолжаются распродажи биткоина и эфира. Биткоин уже ниже 57к сходил, где я его докупал. Потом подрос, но всегда есть шанс дальнейшего отрицательного роста. Мой криптопортфель (отчёт по нему был вчера) существенно просел, но это хорошо. Покупать крипту приятнее по более низким ценам. Волатильность высокая, в крипте это нормально.
Вторичка ускоряет снижение
Цены на вторичное жилье в апреле снизились в 14 из 50 исследуемых крупных российских городов. В марте таких городов было пять. Это посчитал ИИ в SRG для РБК по объявлениям. Сильнее всего дешевеет вторичка в Рязани, Владивостоке, Балашихе (а это почти Москва), Магнитогорске и Туле. Ну что, где берём?
А вот MREDC пробил трактор — 300 000 за метр в новостройках Москвы.
А что с вторичкой в Сочи?
В Сочи вторичка выросла в цене объявлений на 2,09%, до 260,4 тысяч рублей за метр. Цены на жильё здесь повышаются с начала года, до этого в декабре наблюдалось снижение. Любопытно, что оценка у SRG получилась чуть ниже, чем я недавно смотрел. Вывод можно сделать такой, что продавцы хотят денег всё больше и больше, несмотря на то, что покупателей всё меньше и меньше.
Что ещё?
С 1 мая отменили комиссию за переводы до 30 млн по СБП между своими счетами. Банки уже запустили рекламу.
Совкомбанк мутит допку на покупку Хоум Банка. Акции присели, но мне банк крайне нравится, буду его докупать.
Максимальные ставки по краткосрочным вкладам всё ещё выше ключевой ставки и достигают 16,3–17,75%, а максимальные ставки по годовым вкладам сохраняются на уровне 15,5%.
Помчал вниз Brent.
ФРС сохранила ставку на уровне 5,25–5,5% годовых.
МТС выкупит до 4,2% собственных акций у нерезидентов.
Сургутнефтегаз отчитался о росте чистой прибыли по МСФО в 4 раза.
ПИК строит в Москве дома в среднем на 716 квартир каждый. Самолёт — на 441. А101 — на 770. Level — на 427. ЛСР — на 1212. Донстрой — на 274. Так-то!
Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции, финансы и недвижимость.
Ну, вот и началось! Халвинг Bitcoin прошел, и цена начала падать. От максимума падение главной криптовалюты уже составило 23%! Хотя говорили, что все должно быть наоборот. Но тут стоило быть повнимательнее и учитывать то, что выстраивается на графиках, а так же то, что выстраивалось на графиках американских индексов, ибо криптовалюта в большинстве случаев двигается в ту же сторону, что и американский фондовый рынок. Давайте обсудим, что происходит на рынках, и что стоит ждать в ближайшем будущем.
График (D1) курса BTCUSD
Вообще, все произошло максимально технично и предсказуемо, сейчас все расскажу подробно и вернемся к тому, что я писал ранее.
Как известно, 20 апреля этого года произошло редчайшее событие — халвинг Bitcoin. Это событие, которое происходит примерно раз в четыре года и заключается в уменьшении награды за майнинг нового блока в блокчейне Bitcoin в 2 раза.
Халвинг имеет важное значение для цены Bitcoin. Обычно это событие приводит к росту курса монеты в долгосрочной перспективе, так как сокращается количество монет, выходящих в оборот. И это логично. И исторически так всегда и было. Спустя немного времени после халвинга цена на Bitcoin начинала стремительно расти, что приводило к мощному росту всего криптовалютного рынка.
Однако в этом году мы столкнулись с совсем иным явлением — ростом цены еще до халвинга. И в этом плане этот год уникален. Вероятно, это связано с появлением ETF на Bitcoin, что и привело к росту цены в начале года. Но что же нам стоит ждать в ближайшем будущем?
В своем прошлом обзоре, который был в основном посвящен Toncoin я писал следующее:
Из обзора от 13 апреля
И буквально через несколько дней описанный сценарий уже начал реализовываться! Цена пробила аптренд, закрепилась ниже $64,000 и начала падение. В итоге вчера цена уже достигла $56,800. Моя ожидаемая цель коррекции остается прежней — это уровень $48,200. И я сильно сомневаюсь, что новая волна роста может начаться до ретеста данного уровня. Скорее всего, цена сейчас отскочит ближе к $62,000, а затем продолжит падение.
Это падение происходит синхронно с падением американских индексов. Например, по индексу Nasdaq оно уже превысило 8%. В начале апреля бралшорт по фьючерсу на индекс Nasdaq, чтобы заработать на падении рынка. Для этого индексу было необходимо пробить уровень 17,822 пункта, что в середине апреля уже и произошло. Тогда я зафиксировал прибыль по своим коротким позициям около 17,000 в расчете на отскок рынка обратно к уровню 17,822. И этот отскок как раз завершился в начале этой недели, где я снова взял короткую позицию по фьючерсу на индекс со стопом за этим уровнем, как и планировал изначально.
После ретеста уровня 17,822 рынок США снова продолжил падение, что одновременно привело и к падению Bitcoin, так как эти рынки очень неплохо коррелируют друг с другом. Ну и так как я ожидаю продолжение снижения американского рынка по описанному ранее сценарию, то и ожидаю продолжение снижения и Bitcoin. Рассчитывая на коррекцию рынка США, я так же ожидаю ее и на рынке акций РФ, поэтому там продолжаю держать короткую позицию по фьючерсу на индекс ММВБ от 3455 пунктов, но об этом подробно расскажу в отдельном обзоре или уже сегодня на своем канале.
Кстати, прогноз по Toncoin, которому был посвящен предыдущий обзор, тоже исполнился, цена скорректировалась от $6,7 к цели $5,6 и уже упала даже ниже, до $4,6. В целом, минимальная необходимая коррекция уже совершена. Думаю, цена способна просесть еще до $4, но при текущих условиях на рынке и перспективах внедрения TON в систему Telegram, падение ниже пока маловероятно.
Кстати, для тех, кто хочет всегда быть в курсе ключевых рыночных трендов, у меня есть телеграм-канал, где я оперативно делюсь самыми важными прогнозами и новостями по финансовым рынкам и экономике. Присоединяйтесь!
В общем, пока дела обстоят так. Я считаю, гораздо важнее следить за текущим тенденциями на мировых рынках, чем просто принять на веру, что после халвинга Bitcoin будет расти. Это, возможно, и произойдет, но не так, как ожидает большинство инвесторов.
Все самые важные и интересные финансовые новости в России и мире за неделю: скидка на ипотеку за малолетних детей, Euroclear порицает выкуп заблокированных активов у россиян, упорная инфляция в США, Байден придумал налог на неполученную инвестприбыль, Apple Vision Pro протух, а Чанпэна Чжао хотят отправить к Бэнкману-Фриду.
В России так ловко собрались разрешить крипту, что практически ее запретили
В Госдуму внесли очередную версию так называемого «закона о майнинге крипты». В отличие от прошлых версий, которые всё время помирали в пути, эту, по слухам, действительно собираются принять (по крайней мере, Минфин и ЦБ свои позиции там якобы согласовали заранее).
Краткая суть нового закона в формате демотиватора
Официально майнинг собираются разрешить только ИП и юрлицам – им надо будет встать на учет в спецреестр, а продавать намайненное можно будет только на зарубежных криптобиржах. Физлицам тоже как бы можно майнить, но только на полшишечки (не превышая нормативы по потреблению электроэнергии).
Несколько более тревожно звучат пассажи из закона про запрет на организацию обращения цифровых валют в РФ. Похоже, что все криптобиржи, криптообменники, и п2п-агрегаторы с российской «пропиской» станут незаконными – равно как и реклама всего этого для россиян. То есть, обычным гражданам России вроде как покупать-продавать крипту и не запрещают, но вот только где и как это можно будет делать после вступления в силу закона?
К слову, в случае принятия закон должен начать действовать с сентября 2024-го. На днях планируем сделать с юристами отдельный подробный разбор законопроекта (подпишитесь, чтобы не пропустить).
Идея: сделать из льготной ипотеку Игру в кальмара
Это даже еще не законопроект, но просто лол: «Известия» пишут, что в Минфине якобы обсуждают привязку льготной ставки по ипотеке к текущему возрасту детей. Типа, выросли все шустрики старше шести лет – получай ставку по кредиту 12% вместо прежней 6%. (Ну или новых рожай срочно, чтобы еще на 6 лет фиксануть выгодный процент!)
...а Баба Яга, Clearstream и Euroclear против!!
В России продолжают пытаться в тестовом режиме обкатать схему с обменом заблокированных активов российских инвесторов (в пределах 100 тыс. руб. на нос) на заблокированные деньги зарубежных инвесторов. И вот на прошлой неделе европейские депозитарии Euroclear и Clearstream (которые, собственно, и заморозили эти самые активы, подлежащие сейчас обмену) практически в один голос сделали туманное заявление в стиле «мы вот это всё не поддерживаем, и вообще указы президента РФ для нас – это пустой звук!».
Как это трактовать – никто толком не понимает. С одной стороны, в рамках самого обмена от этих зарубежных депозитариев ничего и не требовалось: весь обмен произойдет внутри российского депозитария НРД (помешать этому процессу они не в силах).
Euroclear наблюдает за процессом выкупа российских активов
С другой – можно трактовать эти заявления как грозное предупреждение для зарубежных инвесторов «не участвуйте в этих мутках, мы вам потом ни за что не выдадим лицензию на разблокировку купленных активов!».
Если окажется верно второе – то, конечно, энтузиазма у иностранцев к участию в обмене сильно поубавится. Но чем дело кончится, мы узнаем уже только по факту. А пока лишь напомню, что дедлайны на подачу заявок к участию в обмене у большинства брокеров истекают уже на днях, так что если вы этого еще не сделали – самое время их отправить (таблицу с самыми выгодными фондами FinEx для предъявления к обмену можно посмотреть вот здесь).
Новости загранпаспортов и электронных повесток
В Украине запретили заграничным консульствам оформлять загранпаспорта мужчинам призывного возраста. Напомню, что полгода назад потеряли возможность делать себе паспорта за рубежом и граждане Беларуси.
Также в прессе появились сообщения о том, что МИД РФ уже готовит аналогичный приказ – но это оказалось фейком (пока?). В любом случае, независимо от того, где вы сейчас находитесь, и какой загранпаспорт у вас уже есть на руках – оформить себе второй «запасной» загранник на 10 лет выглядит совершенно беспроигрышной идеей.
Даже мисс Котя сделала себе на всякий случай паспорт, чем вы хуже??
Тем временем, появилась дата, к которой должен заработать тот самый российский единый реестр электронных повесток – это 1 ноября 2024 года. Судя по всему, к этой же дате должен быть налажен обмен данными с другими ведомствами – так что автоматический запрет на выезд за границу для получивших повестку, видимо, в полную силу заработает тогда же.
Американская инфляция: не отступать и не сдаваться
Штатовская ФРС смогла успешно снизить инфляцию в три раза: с 9% в середине 2022 года до примерно 3% в середине года 2023-го. А вот с последним процентиком, который нужен, чтобы дойти до заветной цели в 2%, всё никак не заладится. На прошлой неделе предпочитаемая дедами из ФРС метрика PCE (инфляция индекса цен персонального потребления) выросла с 2,5% до 2,7% годовых.
Инвесторы поняли это так: хрен вам, а не снижение процентной ставки в США в ближайшее время! Доходность по 10-летним US Treasuries бодро выросла обратно к 4,7%.
На радостях под это дело в Штатах тихо-мирно обанкротился Republic First Bank. Очень символично: почти ровно год назад, 28 апреля 2023 года, начал шататься (и в итоге забанкротился) First Republic Bank. В этой связи хочу заметить, что янки не сильно блещут креативностью при названии своих банков... Боюсь даже лезть гуглить для проверки – существуют ли в Америке также Bank First Republic и Bank Republic First? 🤔
Дональд строит планы для Америки
Трамп еще не выиграл президентские выборы в США, а его советники уже придумывают, какие бы веселые штуки сделать, если (когда?) это случится.
Одна идейка – это начать более жестко наказывать страны, которые посмели перестать использовать доллар в качестве основной валюты для международной торговли. Не хочешь продавать сырье за доллар? Ты чё, против демократии, что ли? Получи-ка санкций с ноги!!
Другая – это подчинить действия ФРС президенту. А то, ишь ты – решают сами, куда ставку двигать, никуда не годится! Надо, чтобы как только Трамп пришел к власти, можно было ставки уронить и «сделать Америку снова великой» (ну или хотя бы ее фондовый рынок).
Idk, вот вам мем про Дональда
У Джо Байдена тоже есть идеи
В США предложили поднять ставку налога на инвестиционную прибыль (capital gains) до 44,6% – самый высокий уровень за последние лет 100. Но это для тех американцев, у кого доход свыше $1 млн в год (и из них свыше $400 тыс. от инвестиций).
В американском финтвите замечены случаи ускоренной раздемократизации политических взглядов
Ну и вдовесок еще там есть предложение ввести налог 25% на unrealized capital gains (для тех, у кого активов больше $100 млн). Типа, акции ты не продавал, живых денег не щупал – но будь добр уже заплатить со всего этого налог, nice!
Правда, эксперты пишут, что это всё специальные пугалки в первой версии предложения – чтобы потом всё смягчить, и поднять налоги, но уже не так страшно-ужасно.
Мерч для водолазов от Apple уверенно погружается на дно
Apple почти в два раза сокращает план производства своей лыжной маски для глубоководного ныряния Vision Pro.
Журналист Bloomberg по имени Марк Гурман раскрывает причину: в реальной жизни эта штука, кажется, оказалась примерно ни за чем вообще нафиг не нужной.
«А если нет разницы, зачем платить больше?»
...но появляются на рынке и хорошие, годные гаджеты
В Штатах компания Throwflame начала продавать робопса Thermonator со встроенным огнеметом всего за $9420 (видос с огнеметом в действии вот здесь). Если не знаете, чем порадовать девушку на годовщину отношений – просто купите ей Термонатора!
Ну, вы поняли, «термо» – от слова «температура». (Смешнее было бы, только если б они приделали огнемет к электрокорове и назвали бы продукт «Thermoonator».)
Товарищ американский майор продолжает щемить криптанов
Американская прокуратура предложила посадить экс-главу Бинанса Чанпэна Чжао на три года. «Чтобы другим неповадно было», такое вот обоснование. Чанпэн чёт поди и не рад уже, что признал свою вину по соучастию в отмывании денег в прошлом году (как-то не в ту сторону как будто бы развернулась сделка со следствием).
Ну, по крайней мере, если эта посадка произойдет – то станет известен настоящий курс SBF (которого недавно усадили на 25 лет) к CZ. Получается, за одного Бэнкмана-Фрида должны давать примерно восемь с гаком Чанпэней!
Кстати, сам Бэнкман даже из-за решетки продолжает развлекаться: на прошлой неделе появилась новость, что он согласился поспособствовать суду в преследовании всяких знаменитостей, кто за деньги рекламировал криптобиржу FTX. Мораль тут простая: если ты какой-нибудь Шакил О'Нил – то баскетболируй себе спокойно, не лезь в крипту всякую (себе дороже выйдет).
«Things to post in Insta that you will regret later»
Интервью недели: Eric Balchunas в Rational Reminder про ETF на Биткоин
В этой рубрике я делюсь одним подкастом, который я слушал на прошлой неделе. На этот раз – это интервью Эрика Балчунаса для канадских финсоветников из подкаста Rational Reminder, где они разбирают недавно появившиеся ETF-фонды на Биткоин.
Как обычно, о том, что мне показалось интересным из этого интервью, я подробнее рассказываю в видеоверсии дайджеста вот здесь.
Хорошая новость недели
Моему проекту RationalAnswer на прошлой неделе исполнилось ровно 6 лет! По этому поводу провожу большой мега-опрос подписчиков, подробнее можно посмотреть вот здесь.
Да, RationalAnswer появился в 2018 году. Вот вам винтажное фото шестилетней давности (кажется, совсем в другом мире тогда жили)
Важное объявление: На следующей неделе я буду в мини-отпуске, поэтому традиционной текстовой версии дайджеста новостей 6 мая не будет. Зато будет короткая заметка в ТГ и видеоверсия дайджеста – если не хотите их пропустить, подпишитесь на мой ТГ-канал.
— Что там с яйцами? — Нам поправили прогноз по ВВП. Опять беда. — Про пушистый фонд Blackrock — На чём зарабатывает Формула-1?
Доброе утро, всем привет!
Начнём с кредитных карт в США
Ситуация с кредитками в США По данным Федерального резервного банка Филадельфии
В конце 2023 сильно ухудшились показатели просрочки по кредитным картам. Доля счетов с просроченными обязательными минимальными платежами выросли до рекордных с 2012 года значений по всему спектру: и 30+, и 60+, и 90+. Доли эти небольшие, к примеру, 1,9% допустивших выход на просрочку свыше 30 дней, но тут внимание именно на рекордный рост.
Если говорить об общих суммах, то здесь на первую просрочку в 30 дней вывалилось уже 3,5% от общей массы задолженности. И здесь тоже рекорды.
Балансы и лимиты
Давайте определимся с терминологией. Мы в нашей богоспасаемой Империи привыкли, что баланс карты - это её лимит. Т.е. то, сколько нам банк намерил денег для трат. Ну либо сколько денег осталось для трат.
В США несколько иначе. Баланс - это общая сумма денег, которую владелец карты в настоящее время должен своему банку.
А вот лимит кредитной карты - это максимальная сумма кредита, предоставленная банком владельцу карты.
Посмотрим, какие у них там в США цифры.
Лимиты 10% - это кредитки с лимитом в 18,9к$ 50% - 5к$
Задолженность (баланс) 10% - свыше 5 219$ 50% - свыше 447$
Везде эти значения рекордные. Ну понятно - инфляция.
*************************
Доля нерезидентов на рынке ОФЗ по состоянию на 1 марта 2024 года составляла7,2%
Номинальный объем гособлигаций, принадлежащих нерезидентам, на 1 января составлял 1 452 млрд. рублей при общем объёме рынка ОФЗ в 20 162 млрд. рублей.
Идёт снижение как в процентных, так и в номинальных величинах.
**********************
Что там с яйцами?
С яйцами в родной стране пока так. Пик средних цен пришелся на декабрь 2023. Зафиксированный уровень - 132,45 ₽ за 10 штук. По результатам февраля цена опустилась до 129,17 ₽. Падение составило 2,5%.
К сожалению, в ЕМИСС пока нет данных за март. А вот Росстат в своём отчёте за март цифры уже дал. Индекс цен к февралю составил 97,67. Что намекает нам на цену в 126,16 ₽. Или 4,75%.
Очевидно, все ждут перехода грани в 100 ₽ за десяток.
Росстат указывает, что использует средние цены, т.е. здесь идут все категории яиц. В настоящий момент на Сбермаркете есть предложение (Магнит) С2 за 99 ₽. Есть С0 за 109 ₽. В О’Кей предлагают СВ по 129,99 ₽. Ашан же даёт С2 за 82,97 ₽. Цены актуальны для Новосибирска.
▪️ С 2014 по 2024 год средние цены по меню выросли на 39-100% — все это увеличение опережает инфляцию за данный период времени (31%). ▪️ С 2014 года цены на популярные блюда в меню McDonald's выросли вдвое (на 100%) — это самый высокий показатель среди всех проанализированных сетей. ▪️ За McDonald's следуют Popeyes с ростом на 86%, а Taco Bell занимает третье место с ростом на 81%. ▪️ Цены на меню в Subway и Starbucks выросли “всего” на 39% с 2014 года — это самый низкий показатель среди изученных сетей.
МакЧикен сделал за 10 лет практически 3Х, взлетев с 1$ до 2,99$
***********************
Я снова с мрачными новостями, дорогие друзья.
Всемирный банк наванговал Российской Федерации рост ВВП на 2,2% в текущем году. Но это ещё ничего. Беда в том, что они повысили свой собственный январский прогноз на целых 0,9%.
***********************
А это, дорогие друзья, то, с какой парадигмой живут на Западе.
Замечу, это на русском, т.е. для русскоязычных. Не на наших внутри, хотя для части тоже, а для русскоязычных там. Чтобы не питали сомнений, ехать обратно или нет.
Всё, что произошло за последние три дня (прим. - текст написан в пятницу на прошлой неделе) - это, оказывается, «провал российской космонавтики, которая уже многие годы страдает от недостаточного финансирования, коррупционных скандалов и неудач».
Т.е. 123 подряд безаварийных запусков - это годы неудач и по итогу провал.
Но, согласитесь, это никакая не пропаганда. Ведь издание сугубо независимое и более чем чистокровное.
Кстати, а как там у Германии с космической программой? Сколько подряд безаварийных запусков?
***************************
Blackrock кушает мир.
Активы под управлением компании Blackrock по итогам 1 квартала 2024 года поставили рекорд, достигнув 10,5 трлн $. Это +15% к аналогичному периоду прошлого года и 57 млрд $ чистого притока денег в их инвестиционные продукты.
***************************
У граждан возникла обидка на то, что мы позволили себе составить в одну линию слова «Blackrock кушает мир». В чатик немедленно набежали и попытались напихать нам полную панамку. Оказывается, мы, тупаки, не понимаем, что парни просто фонд. Милый, пушистый, мягкий фонд. В фонд приходят дяденьки и тётеньки, дают фонду денюшек, говорят «купите мне вон тех акций, пожалуйста» и всё. А фонд тупо получает комиссионные. Ну т.е. нам попытались объяснить, что это даже не фонд, а что-то типа брокера.
Мало ли, что они владеют тысячами компаний по всему миру и занимают верхнюю строчку в перечне акционеров этих компаний по объёму инвестиций. Это же всё не их. Это дяденек и тётенек. Никакого права голоса они не имеют, говорили нам. И вообще, у Блэкроков умная вычислительная машина, которая пошуршала-пошуршала и сказала, вот этих акций прикупить, а этих подпродать. И всё само. И все такое волшебное, влажное, приятно пахнущее демократией и всем хорошим ради всего хорошего.
Мы сейчас даже не будет поднимать всю структуру активов Блэкрока, где кстати, ETF-ки занимают не самую большую долю. Не будем объяснять, чего можно наделать при фактическом владении 10% пакетом акций компании. Это тема наших будущих фельетонов, доступных платным подписчикам (да, я думаю о таком. Вот такая я скотина. «Мы думали, он хороший. А он вон какой!»).
Несмотря на то, что мы предлагаем клиентам больше возможностей выбора при голосовании за их индексные активы, BlackRock Investment Stewardship (BIS), наша независимая команда по управлению инвестициями, по-прежнему занимает центральное место в фидуциарном подходе BlackRock. Изучая отзывы клиентов для развития этой возможности, мы услышали, что многие клиенты хотят, чтобы BIS продолжал голосовать от их имени, в то время как мы также слышали от клиентов, заинтересованных в более активном участии в голосовании по доверенности.
Ой. Оказывается, там всё это время внутри управляшки своя управляшка «на доверии». Которой клиенты от чистого сердца среди других бумаг (всякие «уведомления о рисках») доверяют право самим поднимать ручки с мандатами, ибо ну чего нам (клиентам) мучится? Мы же это... за деньгами с деньгами к вам пришли. А вот эти голосования, письма, это можно вы как-нибудь сами, а? Мы и денег доплатим, только избавьте.
Нет, ну если очень надо, то компания может предложить вам услуги личного голосования. Особо одаренным, конечно. Ну если очень надо.
***************************
На чём зарабатывает JPMorgan? По результатам 1 квартала 2024 финансового года
Тут тяжеловесы пошли в отчётность. У Морганов вроде всё норм. Ну в том плане, что чистый профит имеется. Даже подрос за год. Вопрос лишь, что по ожиданиям. Ну вроде по прибыли на акцию больше, чем ожидалось.
Основа выручки - розница. Но и корпорат не сильно отстаёт.
***************************
С января 2021 года стоимость электроэнергии в США выросла на 29,4%.
Чиновники Белого Дома объясняют гражданам, что программа президента по борьбе с изменением климата направлена на снижение тарифов на электроэнергию. И не важно, о чем при этом свидетельствует индекс потребительских цен Министерства труда.
Тарифы на электроэнергию оставались относительно неизменными в течение семи лет, предшествовавших вступлению в должность президента Байдена, и выросли всего на 5%. Спасибо дешёвому природному газу. Тем не менее, с января 2021 года цены на электроэнергию выросли на 29,4%, что примерно на 50% превышает общую инфляцию. Получается, что при перфокартном Джо цены на электроэнергию росли в 13 раз быстрее, чем за предыдущие семь лет.
Федеральные нормативные акты, субсидии на возобновляемые источники энергии и государственные требования в области зелёной энергетики вынуждают электростанции, работающие на ископаемом топливе, и атомные электростанции преждевременно выходить из чата.
Солнечная и ветровая энергетика нуждаются в поддержке со стороны так называемых газовых пиковых электростанций, как правило, с высокой наценкой. Во время дефицита электроэнергии спотовые цены могут достигать 10 000 долларов за мегаватт-час по сравнению с обычными 30-60 долларами.
Люди, у которых нет солнечных батарей, платят больше по фиксированным тарифам, которые также растут по мере увеличения количества возобновляемых источников энергии. В Калифорнии среднестатистический потребитель, не имеющий солнечной энергии, платит на 10-20% больше за субсидирование солнечной энергии.
Затраты на модернизацию энергосистемы для поддержки перехода правительства к "зеленой" энергетике также увеличиваются, в том числе на новые высоковольтные линии электропередачи, силовые трансформаторы и аккумуляторные батареи. Только модернизация сетей, связанных с электромобилями, обойдётся коммунальным предприятиям в 370 миллиардов долларов. Со временем коммунальные службы переложат свои растущие расходы на плечи потребителей.
***********************
Предвосхищая традиционный вопрос «а как у нас», докладываем. У нас вот так.
За аналогичный период цены на электроэнергию для юнитов в квартирах (с электроплитами) выросли на 64%.
Однако есть момент. Как вы можете заметить по графику, процесс сей (подъёма цен) у нас перманентный. Я бы даже сказал линейный. Экспоненты нет.Т.е. рост за два года с 2000 по 2001 не сопоставим за ростом за 2022-2023.
А вот граждане Соединительных Государств были фраппированы.
Короче, по-разному мы живём.
************************
Значит, смотрите, вы умудренный опытом криптоман. С 2017 года. На Бинансе у вас 1 млн 148 тыс.$. Вчера вы заходите с 3-мя плечами в какую-то неведомую зверушку монету PEPE. И засыпаете.
Поспав и сладко зевнув, вы открываете свой телефончик и... у вас осталось ровно 0.00 $. Потому что пока вы спали, неведомая зверушка монета PEPE гремит в тазу в моменте на овер 30% и Бинанс ликвидирует вашу волшебную плечевую позу.
А в остальном у вас нет даже 1000$ на банковском счете.
Говорит, есть желание самовыпилиться.
Парам-пам-пам.
П.С. гражданин потом отписал, что Бинанс поправился и сделал ликвидацию по 83%. Т.е. вернул ему на остаток порядка 180к$. Ну тоже ничего так получилось.
*************************
Про Форумулу-1
Жила себе Формул-1 жила, тихонько стагнировала до 2019 года. Рост выручки замедлялся, старые поклонники забивали болт на трансляции. Интерес гас.
В 2017 Формулу 1 приобретает американский холдинг Liberty Media Corporation. Дальше подтягивают Netflix, и в 2019 году запускают документальный сериал Formula 1: Drive to Survive. Там рассказывают о всяком закулисье, о гонщиках, о командах. Вжух! И выручка пошла вверх.
2020 - Ковидий, всё понятно.
С 2021 постоянный рост выручки. ПО всем фронтам. И спонсоры, и права на трансляции, и прочее.
Случился симбиоз.
На чём зарабатывает Формула 1? По результатам 2023 финансового года
Всего было проведено 22 гонки.
Непосредственно гоночки (билеты и прочее) принесли 900 млн.$ выручки. Продажа прав на трансляции чуть больше - 1 млрд $. А спонсоры выделили 600 млн.$
В целом все получилось профитно. 400 млн.$ чистых денег.
************************
Как-то приуныла торговля Германии с Китаем за прошлый год.
50 млрд евро в минус. Вроде и немного. А прецедентно. Не было такого за 20 лет.
В 2019 прикупил кондо с 2 спальнями и 2 ванными. 80 кв.м. В Сан-Франциске. В центре. За 1 250 000 $.
На этой неделе продал. За 675 000 $.
Хорошо получилось. Это при том, что цены на недвижку в США растут. Видимо, в Сан-Франциске хороший мэр.
************************
Рекордно высокая доля потребителей в США планирует отправиться в отпуск за границу в течение следующих шести месяцев. Об этом говорится в исследовании Conference Board, посвящённом потребительскому доверию
Из-за значительного роста фондового рынка и значительных денежных потоков от фиксированного дохода у американских домохозяйств стало больше денег на полёты самолетами, проживание в отелях, питание в ресторанах, посещение спортивных мероприятий, парков развлечений и концертов, и именно поэтому инфляция в секторе услуг, не связанных с жильем, продолжает расти.
С одной стороны всё плохо, с другой вот так. А истина как обычно. Богатые богатеют, а середнячки беднеют.
***********************
Дорогие друзья, в силу "Особого порядка" в этой статье не всё названо своими именами, а что-то и вовсе опущено. Почитать всё без цензуры можно на моём экономико-познавательном канале, где ад и Израиль — MarketScreen
С середины марта Toncoin вырос более чем на 122%, до $7,63, а по капитализации монета вошла в ТОП10 самых дорогих криптовалют, обогнав Cardano, и уже почти догнала собачью монету Dogecoin. И думаю, что у нее есть все шансы обогнать ее в будущем. Насколько большой потенциал роста у Toncoin, и есть ли смысл его покупать?
График Toncoin с середины марта
Думаю, все знают, что TON постепенно внедряется в мессенджер Telegram. Уже можно в нем привязать к своему аккаунт криптокошелек в системе TON и переводить с его помощью средства внутри мессенджера в криптовалюте. Это отличное решение, за что большое спасибо разработчикам.
Но в конце февраля стало известно так же о том, что Telegram будет принимать оплату за рекламу в Telegram Ads в TON, а также начнёт платить авторам за показ рекламы в их каналах и выплачивать 50% прибыли с нее владельцам каналов. Но, увы, не в России. В нашей стране монетизации, к сожалению, не будет. А я уж было обрадовался, что наконец-то что-то начну зарабатывать со своего канала.
Однако подобные нововведения в одном из самых популярных мессенджеров в мире означают то, что популярность монеты TON будет сильно расти, как и число транзакций в ее сети, а значит, и сильно вырастет спрос на нее.
Видимо, поэтому уже где-то с середины марта цена на Toncoin начала уверенно расти и выросла примерно на 122%! И, я полагаю, это далеко не предел. По мере популяризации криптовалюты в Telegram вполне вероятно, что и цена на нее будет со временем расти. Разве что только общий кризис на рынке криптовалют может привести к значительному падению ее цены.
И этот кризис, кстати, скоро может произойти даже несмотря на халвинг Bitcoin через неделю. Для этого цене нужно лишь закрепиться ниже $64,000, а именно пробить растущий тренд, что затем вполне может привести к лонг-сквизу, то есть массовому закрытию длинных позиций трейдерами и падению цены к уровню поддержки $48,200.
Также и фондовый рынок США (а у криптовалютного рынка есть с ним корреляция) пытается пробиться вниз через сильную поддержку 17,822 пунктов по индексу Nasdaq, о чем рассказывал неделю назад в своем обзоре. Короткую позицию по фьючерсу на индекс также продолжаю держать, так как полагаю, что пробой обозначенной цены может привести к сильному падению рынка. И полагаю, что на российском рынке акций оно тоже может отразиться. Отчасти поэтому и там на днях взял шорт по фьючерсу на индекс ММВБ.
Каким же потенциалом роста обладает TON?
Думаю, что это монета вполне может войти в ТОП5 по капитализации, а значит, есть возможность в перспективе вырасти еще хотя бы в 3 раза. А если и весь криптовалютный рынок продолжит расти в ближайшие годы, то и еще больше. В действительности же TON — это, если не ошибаюсь, вообще первая монета, которая обеспечена реальным большим бизнесом, то есть у нее есть существенная ценность, и спрос на нее вряд ли может упасть мгновенно и сильно, как на 99% других монет. И этим она похожа на обычную ценную бумагу компании на фондовом рынке.
Но стоит заметить, что рост за последний месяц был довольно сильный и покупать по текущей цене выглядит рискованно. Думаю, цена вполне может сперва скорректироваться ближе к $5,6 в ближайшее время.
А для тех, кто хочет всегда быть в курсе ключевых рыночных трендов, у меня есть телеграм-канал, где я оперативно делюсь самыми важными прогнозами и новостями по финансовым рынкам и экономике. Присоединяйтесь!
Короче говоря, очевидно, что TON очень радует своих инвесторов последний месяц и не без повода. Замечу еще, что с середины 2022 года эта криптовалюта выросла более чем в 7 раз, и в будущем, скорее всего, покажет доходность значительно выше самой главной криптовалюты.
— Финансовые активы граждан - кто куда ныкает — Фондовый рынок и ВВП — Разбираемся с американскими облигациями — Дом за 1$. В США!
Доброе утро, всем привет!
Дорогие друзья, у нас хорошая и здоровая страна!
Бренды реагируют на трагедию в Крокусе — возвращают деньги, анонсируют бесплатные акции, оказывают психологическую и другую помощь.
— Аэрофлот бесплатно обменяет или вернёт полную стоимость авиабилетов на рейсы с 22 по 24 марта, если поездка отменилась из-за теракта. — S7 Airlines бесплатно перевезёт близких и родственников пострадавших в трагедии на своих ближайших рейсах в Москву и из неё. — Победа вернёт полную стоимость билетов пассажирам, вылетающим в Москву и из Москвы с 22:00 22 марта по 25 марта, если они хотят отменить поездку. — СберМаркет предоставляет бесплатную доставку на все заказы по России 23 и 24 марта. — Хоум Кредит Банк и Совкомбанк спишут все долги по кредитам клиентов, которые пострадали во время теракта. — Синема Парк, Формула Кино, Каро и другие крупные кинотеатры Москвы и Санкт-Петербурга отменили сеансы и вернут деньги за билеты. — Психологи из YouTalk окажут бесплатную психологическую помощь для всех пострадавших во вчерашнем теракте и их близких. — Сервис Zigmund Online предоставит бесплатную психологическую помощь не только напрямую пострадавшим от теракта, но и тем, кто столкнулся с травматическими последствиями: тревожностью, стрессом и другими эмоциональными трудностями. — СберЗдоровье и сервис «Понимаю» открыли круглосуточную бесплатную «Горячую линию» психологической поддержки для всех нуждающихся. — Ассоциация юристов России запустила работу бесплатной горячей линии правовой помощи для пострадавших и семей погибших. — Яндекс Афиша вернёт деньги за все ближайшие запланированные мероприятия в Крокус Сити. — Благотворительный банк еды «Русь» открыл приём продуктов питания от кейтеринговых компаний и от организаторов мероприятий, которые не состоялись. — Яндекс Такси сделали бесплатными все поездки из района Крокус Сити Холл вчера вечером. — Сбер и Красный Крест открыли благотворительный счёт для жертв трагедии, который легко можно пополнить онлайн. — Авито Недвижимость вернёт предоплату за бронь до 31 марта, а арендодателям компенсируют отмены. — Альтер анонсировал бесплатные консультации для пострадавших и всех, кто переживает из-за теракта. — Wildberries продлил срок хранения заказов в ПВЗ Москвы и Подмосковье. — iTAB окажет бесплатную психологическую помощь. — РЖД объявил, что любые билеты до 26 марта можно отменить без комиссий. — Tele2, МТС, Билайн и другие мобильные операторы отменили плату за звонки на телефоны экстренных служб. — Ингосстрах ввёл упрощённое урегулирование убытков для клиентов, пострадавших в теракте. — М.Видео-Эльдорадо передаст часть дохода от продаж для помощи пострадавшим и семьям погибших. — Газпромнефть бесплатно заправлял топливом и кормил бригады экстренных служб в ночь на 23 марта. На трёх АЗС в Москве помощь действует и сейчас. — Нотариат предоставит бесплатную правовую помощь пострадавшим. — Кризисный центр «Без паники» оказывает бесплатную экстренную психологическую помощь. — Тинькофф, Сбер, Альфа-Банк, ВТБ, МКБ, ДОМ РФ, Уралсиб и Газпромбанк также спишут задолженности по кредитам для пострадавших и членов их семей. — Сервис Мета окажет бесплатную кризисную поддержку. — Ostrovok, Tutu, Яндекс Путешествия и МТС Travel сделали бесплатной отмену бронирования отелей в Москве и Подмосковье. — TalkTome оказывает бесплатную психологическую помощь. — Ozon пообещал перечислить процент от продаж с более чем 200 тысяч позиций товаров.
Возможно, тут не всё и не все. Но кого нашли.
********************************
❗️ Внимание
"Инвестиционная палата" - организатор обмена заблокированных иностранных ценных бумаг российских инвесторов на средства нерезидентов на счетах типа "C" - начнет прием заявок от физлиц-резидентов. Заявки будут приниматься до 19:00 мск 8 мая. Резиденты могут предъявить к выкупу бумаги совокупной начальной стоимостью не более 100 тыс. рублей. Начальная стоимость каждой бумаги в заявке будет определяться в рублях по курсу Банка России на основании цены закрытия торгов 22 марта. Нерезиденты смогут подать заявки с 10:00 мск 3 июня до 19:00 мск 5 июля. Расчеты в рамках обмена активами должны состояться 29 июля.
Тут же на прошлой неделе Япония впервые с 2016 года отменила отрицательные ставки. Это привело к тому, что объем мировых облигаций с отрицательными ставками сократился до 300 млн.$.
На своем пике объем облигаций с отрицательными ставками составлял 18 трлн долларов.
Видимо, эксперимент подошёл к концу.
Да-да! Даёшь деньги в долг и ещё и платишь за это.
*************************
Про фондовый рынок
Смотрите какая штука. По оси Y отложена доля, которую составляет рыночная капитализация всех компаний страны, котирующихся на фондовом рынке, в ВВП страны. С учётом различных условностей это может говорить о значении фондового рынка для финансирования компаний.
К примеру, в Германии достаточно низкое использование рынка капитала в качестве источника финансирования. Говорят, высокая доля семейных предприятий и кредитного финансирования. Также относительно низкая значимость фондового рынка и тамошняя активность наблюдается в Ирландии, Италии и Испании.
А вот у Швейцарцев прям зашкаливает. Как и у США. Они держат пальму первенства в общем рыночном обороте в долях к ВВП.
Не все, к сожалению, понимают, но фондовый рынок - это в первую очередь возможность фондирования своей компании. Когда ты выходишь на публичный рынок и предлагаешь к продаже долю своей компании, тем самым получаешь деньги на развитие. Не прибегая к банковским кредитам, за которые надо выплачивать процент.
А тут нам предлагают взглянуть на важность банковской системы в экономике.
Изменения с 2007 по 2022 год. По оси Y доля всех активов банковской системы страны в ВВП страны. В США она ниже 100%. И помним про их высокую долю фондового рынка. У Швейцарцев доля банков заметно снизилась. А что случилось? Неужто решение делиться банковской тайной с ЦРУ?
Европейский биржевой ландшафт
В Германии имеется одна особенность - множество региональных бирж. Обычно в европейских странах присутствует центральная биржа, но в ряде стран нет. К примеру, Германия. К примеру, Голландия.
5 крупнейших европейских бирж: ▪️ Euronext (доля рынка 38,4%) ▪️ Deutsche Börse (20,3%) ▪️ Nasdaq Nordics/Baltics (19,3%) ▪️ SIX (14,1%) ▪️ BME (5,5%)
Распределение финансовых активов домохозяйств сильно варьируется в зависимости от страны, но остаётся относительно стабильным на протяжении многих лет, что указывает на то, что культура определяет инвестиционные стратегии, а не экономические события.
В Германии вечный ордунг и низкая склонность населения к риску. Посему валюта и депозиты - типичный способ сбережений. А также страхование жизни.
В ВЕЛИКОБритании практически половина вложений - это пенсионный фонды. Помните, как им сплохело осенью 2022?
США - это уже акции.
Кстати, столь низкое распространения вложений в акции в Германии частично может указывать на низкий уровень финансовой грамотности населения.
Кстати, про немцев и акции
Последнее время акции набирают популярность у немецких юнитов. Особенно среди молодого поколения.
Среди 20-29-летних наблюдается наибольший рост с 2015 года. +208% с 2015 по 2022 год. В целом увеличение идёт по всем возрастным группам. При этом больше всех акциями интересуются граждане в возрасте 50-59 лет. 24,1% среди них время от времени балуются.
********************
Ну а у нас вот так. Сверху. А снизу сравнение со структурой активов с зарубежными странами. Мы как Греция. И Польша. Ну и недалеко от Германии. В основном складываем в кубышку и на депозиты. Но в акции вкладываем более 33%.
Говорят, вчера был День Греции. В Греции. Поэтому вот.
*******************************
Структура долга американского казначейства
Рынок казначейских облигаций вырос более чем на 60% до 27 трлн долларов с конца 2019 года. Это примерно в шесть раз больше, чем до финансового кризиса 2008-09 годов. Бюджетное управление Конгресса ожидает, что государственные расходы продолжат расти в ближайшие годы, поскольку старение населения увеличивает стоимость таких программ, как социальное обеспечение и Medicare. Рост процентных расходов также может увеличить объем эмиссии.
Разберемся в структуре.
U.S.Bonds Бонды или сберегательные облигации. В отличие от других государственных долговых инструментов, сберегательные облигации зарегистрированы на одного владельца и не подлежат передаче. То есть они не могут быть перепроданы; однако они могут передаваться по наследству, и их можно досрочно обналичить с уплатой неустойки в виде процентов.
Наиболее распространёнными сберегательными облигациями для инвесторов являются облигации серии EE и серии I. Они являются опцией в пенсионных планах некоторых компаний. Гарантируется, что их стоимость как минимум удвоится через 20 лет, и они могут продолжать выплачивать проценты в течение 30 лет после выдачи.
Сберегательные облигации серии I имеют встроенную защиту от инфляции. Они выпускаются с фиксированной нормой доходности плюс переменный уровень инфляции, основанный на индексе потребительских цен (ИПЦ).
U.S. Treasury bill Казначейский вексель США, или ГКО, является краткосрочной инвестицией, по определению со сроком погашения в течение одного года или меньше. По ГКО проценты не выплачиваются, но почти всегда продаются со скидкой к их номинальной стоимости.
Благодаря своей краткосрочной и практически безрисковой природе ГКО являются одними из самых безопасных и ликвидных ценных бумаг в мире и формируют основу нескольких важных рынков, таких как рынок межбанковского репо овернайт, фонды денежного рынка и рынок коммерческих бумаг.
Treasury Notes Ноты или ещё одни казначейские векселя, называемые T-notes, похожи на казначейские облигации, но они являются краткосрочными, а не долгосрочными инвестициями. T-notes выпускаются с шагом в 100 долларов США сроком на два, три, пять, семь и 10 лет. Инвестору выплачивается фиксированная процентная ставка два раза в год до истечения срока погашения векселя.
Объёмы поквартального выпуска долговых бумаг американского Казначейства.
За 4 года значения более чем удвоились.
Кто покупает американские долговые бумаги?
Банки годами ограничивали покупку казначейских облигаций. Хедж-фонды, фонды денежного рынка и иностранные инвесторы в настоящее время являются основными финансистами Америки.
Фонды денежного рынка наслаждаются рекордным притоком средств и массово скупают краткосрочные казначейские обязательства.
Хедж—фонды, которые в данных ФРС объединены с домохозяйствами, в основном заполнили пробел, оставленный ФедРезервом, который сокращает свои запасы облигаций, накопленных в рамках усилий по поддержке экономики.
1. 25 марта 2024 10:00 UTC - CommEX закроет регистрацию новых пользователей и перевод активов с Binance, а также прекратит прием депозитов в фиатных валютах и криптовалютах.
2. 28 марта 2024 10:00 UTC - CommEX прекратит открытие позиций по Simple Futures и Futures Trading. Пользователи смогут только закрывать позиции и не смогут открывать новые.
3. 2 апреля 2024 10:00 UTC - CommEX прекратит публикацию новых объявлений на P2P-маркетплейсе. Пользователи не смогут также создавать новые ордера на покупку криптовалюты.
4. 5 апреля 2024 10:00 UTC - CommEX автоматически закроет все P2P-ордера и объявления.
5. 18 апреля 2024 10:00 UTC - все торговые пары на Простых и Классических фьючерсах будут автоматически закрыты. Пользователям рекомендуется заблаговременно закрыть все открытые позиции, чтобы избежать автоматического закрытия системой.
6. 23 апреля 2024 10:00 UTC - CommEX закроет спотовый рынок. Пользователи не смогут размещать ордера, а все открытые ордера будут автоматически отменены системой. Функция конвертации также будет отключена.
7. 10 мая 2024 10:00 UTC - официальный сайт прекратит работу, и пользователи не смогут получить доступ к контенту, связанному с CommEX.
*******************************
А какава продолжает туземунить.
Уже больше 9к$. Беда.
***************************
Гребут деньги лопатой!
Говорят, из фонтана Треви в Риме ежегодно собирают свыше 1 миллиона евро, которые туристы туда выбрасывают.
Доходность различных секторов американского рынка за прошедшую неделю и с начала года.
Первое место - Communication Services. Сюда входят неожиданные компании, к примеру - Electronics Arts, Alphabet (Google), Meta, Netflix, Disney, Warner Bros.
*****************************
Купи дом за 1$
Релокант, у тебя есть шанс обзавестись недвижкой в Балтиморе, что в Мэриленде всего за 1$.
Балтимор планирует продавать заколоченные дома по 1 доллару за каждый в попытке возродить районы, пострадавшие от преступности и аварийного состояния.
Программа, поддерживаемая мэром Брэндоном Скоттом, предложит более 200 свободных объектов недвижимости, находящихся в собственности города, жителям, которые возьмут на себя обязательство отремонтировать их и жить в них. Городской совет одобрил эту меру в прошлую среду.
Пустующие дома являются многолетней проблемой в Мэриленде, где один из самых высоких уровней преступности в США сосредоточен в нескольких районах с высоким уровнем бедности. Эта мера напоминает балтиморскую программу “долларовый дом” 1970-х годов, которая предлагала домовладельцам недвижимость за доллар, если они приводили ее в порядок. Аналогичная попытка также была предпринята в Ньюарке, штат Нью-Джерси.
Для помощи в ремонте доступны гранты в размере 50 000 долларов, но получатели должны быть предварительно одобрены для получения кредита на строительство.
По данным города, по состоянию на 2022 год в Балтиморе насчитывалось около 15 000 заброшенных объектов недвижимости.
Прекрасная Америка настоящего.
*****************************
Тут РЖД сообщает, что:
▪️ Погрузка нефтепродуктов на внутренний рынок за прошедшую неделю в целом выросла на 11% год к году, на восток - на 32,7%
▪️ Отгрузка на внутренний рынок бензина и дизельного топлива с начала марта выросла на 9,5%, в том числе в восточном направлении - на 22,3%
*****************************
Дорогие друзья, в силу "Особого порядка" тут не все можно написать и назвать своими именами, посему приглашаю вас на свой экономико-познавательный канал, где ад и Израиль — MarketScreen Если же нужен трейдинг, анализ, графики, кривые и всё вот это вот, то второй мой канал — StockGamblers
— МВФ выдало кредитов на 151 млрд $ — Кто-то кучно вошел в лотерейки Нвидиа — Банкротства в Канаде — Отказываться от нашего зерна в Европе решили через тарифы
Доброе утро, всем привет! Дорогие друзья, нажатие кнопки "Поддержать" - дело благостное и богоугодное. Каждому воздастся за добрые дела :) Жмите смело!
Ну а мы начинаем!
Голдман Саки сообщают об ужесточении финансовых условий среди большинства крупнейших мировых экономик.
У них там есть свой индекс финансовых условий. И вот он, значит, растет. У Турции за неделю вырос на 38 базовых пунктов. У нас на 25. В основном это связано с ростом ставок по «длинным» долговым бумагам. Всего там 5 компонентов индекса. Ну, короче, сводится всё к тому, что бизнесу сложнее добираться до денег.
Краткосрочная процентная ставка по депозитам коммерческих банков в ЦБ теперь находится в диапазоне от 0% до 0,1% годовых, ранее она составляла минус 0,1%, говорится в заявлении японского центробанка.
Банк Японии последним среди центробанков мира удерживал ставку на отрицательном уровне, установленном в феврале 2016 года.
**********************
Сколько надо денег? Чтобы позволить себе купить дом медианной цены в США?
Если допустить, что траты на ипотечные платежи составляют не более 30% ежемесячного дохода, то в настоящее время требуется 114,6к$ годовой зарплаты. В 2012 эта цифра была существенно ниже - 44,8к$.
А помните, еще совсем недавно годовой доход в 100к$ был хорошей американской мечтой. А теперь даже ипотеку не взять. До чего страну довёли.
Местные шутят на этот счет:
- Вот, что случается, когда печатаешь триллионы!
***************************
МВФ выдал денег на 151 млрд $
Непогашенный кредит МВФ, ключевой показатель денежных средств, выделенных базирующимся в Вашингтоне фондом, вырос примерно до 151 миллиарда долларов в конце февраля, согласно расчетам Bloomberg на основе данных МВФ. (МВФ сообщает, что эта цифра составляет 113 миллиардов единиц его валютных резервных активов, называемых специальными правами заимствования.)
Эта цифра, вероятно, увеличится ещё больше после того, как фонд завершит увеличение своей поддержки Египту до 8 миллиардов долларов.
“США рассматривают фонд как жизненно важный инструмент для обеспечения своей собственной национальной безопасности, экономического благосостояния и интересов в финансовой стабильности во всем мире”, - сказал Марк Собел, бывший чиновник Министерства финансов США.
Вот так без затей вам всё пояснили про МВФ. Но мы понимаем, что те, кто понимают, они и так понимают. А те, кто не хочет понимать - там всё роса.
И удивительным образом получается, что главные клиенты фонда - Аргентина, Египет, Украина.
****************************
Nvidia Corp., третья по величине компания в мире по рыночной стоимости, превращается в казино для трейдеров.
Позавчера любители лотереек просто вымели опционы-колл со страйком 1940 с экспирацией в пятницу. Между 14:00 и 14:30 трейдеры, по всей видимости, купили более 24 000 контрактов. Однако открытый интерес там всего 6,03к. Т.е. 3000 опционов куплено и они ждут роста цены, а 3000 опционов им, соответственно, продано. И продавцы ждут, что цена не дойдет до 1940.
На пальцах! Цена акций компании 871$. Страйк опциона - это цена базового актива (в данном случае акции), которая должна быть на момент окончания жизни опциона (экспирация), чтобы опцион хоть что-то стоил. Т.е. Нвидиа должна вырасти с 871 до 1940$, чтобы эти опционы были оплачены.
Смотрите, в чем там цимус. Опционы были куплены по минимально возможной цене - 0,01$. Соответственно, любое движение цена вверх принесёт как минимум удвоение вложенных средств.
На что расчёт? Там вроде в понедельник в Сан-Хосе стартовала ежегодная конференция по искусственному интеллекту. Дженсен Хуан, главный исполнительный директор Nvidia, выступил с основным докладом, представив новые чипы, направленные на расширение доминирования его компании в области вычислений с искусственным интеллектом. И вот, значит, граждане прикинули, что на волне конфы, акции могут рвануть. А там не надо обязательно выше 1940. Даже при резком подъёме цены в район 1000, указанные выше опционы могут вырасти в цене до доллара, а может и больше. Что пахнет иксами по позиции.
Т.е. в момент экспирации цена будет, конечно, ноль. Но если будут в течение недели резкие рывки в цене акции, то указанный опцион может иксануть.
***************************
В Канаде плохеет бизнесу
Количество заявлений о банкротстве в Канаде стремительно растёт: только в январе 2024 года было подано почти 800 заявлений о банкротстве. Количество заявлений о банкротстве в 2023 году подскочило почти на 40%.
В настоящее время число предприятий, подающих заявления о неплатежеспособности, является самым высоким за последние 13 лет.
В январе малые предприятия столкнулись с крайними сроками погашения беспроцентных займов на сумму ~ 45 000 долларов, выданных во время пандемии.
На долю малого бизнеса в настоящее время приходится ~33% ВВП Канады.
***************************
Кто больше страданёт от внедрения искусственного интеллекта?
В отчёте Всемирного экономического форума проанализировали и оценили всякое. И оказалось, что, к примеру, в результате развития и всё более глубокого проникновения ИИ в нашу с вами жизнь, 73% задач в IT будут решаться тем самым ИИ. 26 и так и сяк. 1% не подвергнутся влиянию.
Дальше идут финансы, где 70% отдадут ИИ.
В общем, нетленное: - Работать пойдешь. Умеешь что-нибудь делать-то?
*********************************
Разгоняют доходности наших ОФЗ
За 18 дней марта уже более 0,5% подняли. То есть что? Т.е. цена облигаций падает. Это видно по индексу RGBI, который обновляет минимумы за минимумами и сейчас находится на уровнях апреля 2022.
Преподносится это так, что ЦБ сильно напугал инвесторов, заявив, что жёсткая ДКП ещё не подошла к своему завершению. Странно, конечно, ведь все инвесторы должны быть людьми умными, расчётливыми. А тут, значит, паника. А ЦБ, значит, ещё прошлой осенью не говорил откровенно, что жёсткая ДКП - это очень сильно надолго? Как минимум до осени 2024. А теперь, значит, всё это «ой, а мы первый раз услышали».
Что интересно, RGBI минимумы обновляет, а доллар максимумы нет. Традиционно, экстремумы этих двух вещей совпадают.
Сдается нам, кто-то сильно хочет паркануть максимум денег по максимальным ставкам, которые только можно вытянуть перед нашим с вами светлым будущем.
**************************
Биткоин - 8900!
Короче, позавчера лонгустов битка нагнули на одной из богоугодных криптобирж мира.
Вчера поздно вечером цена Биткоина по отношению к монете Tether USDT (она стабильна к баксу 1:1) на бирже BitMEX упала до 8900 долларов! В то время как на остальных биржах цена была 66 000$.
Представитель BitMEX заявил, что компания расследовала инцидент и обнаружила доказательства “агрессивного поведения при продаже с участием очень небольшого количества учётных записей, которые превысили ожидаемые рыночные диапазоны”, добавив, что её системы работали нормально и все средства пользователей в безопасности.
Средства пользователей безусловно в безопасности. Но дело в другом. Подавляющее большинство участников торгов торгуют со стопами. Т.е. в систему выставляют стоп-приказ на закрытие позиции, если цена опустится ниже определённого уровня (в случае длинной позиции). Некоторые выставляют эти приказы близко к текущей цене, некоторые далеко. Но как только происходит подобный «сквиз», который мы видим на графике, то все эти стоп-приказы активируются, и происходит продажа. Обычна продажа идёт «по рынку», то есть по ближайший доступной цене. И вот, значит, стоит у вас стоп - продать при цене битка ниже 62 000. Происходит его активация и заявка на продажу уходит в систему «по рынку». И исполняется по ближайшей доступной в тот момент цене, к примеру, 10 000. Т.е. вместо того, чтобы продать по 62 000, у тебя продалось по 10 000. Но сами-то средства, конечно, в безопасности. Вон, лежат на счете.
Судя по объёмам (столбики в нижней части графика), полегло там немало. Густо. И кучно.
Дорогие начинающие любители поспекулировать, у меня есть для вас небольшая рекомендация, как можно избежать подобного. Не ставьте стопы в систему. Держите его у себя в башке. С дополнительным условием сработки - если цена не просто оказалась ниже стоп-уровня, а если она там задержалась, к примеру, на минуту. Тогда вы себя на 99% обезопасите от диких убытков, вызванных такими «соплями».
*****************************
Количество американских публикаций с нарративом «софт лэндинг» бьет рекорды.
Софт лэндинг сиречь «мягкая посадка». Ну, типа, а вот и не упадем. Дескать не будет рецессии, Пауэлл молодец, танцуем.
Два раза после таких оптимистичных задёргов происходила рецессия. Но, понятно, это не показатель.
**************************
И снова про конкуренцию.
Импорт из России в ЕС зерновых, маслиничных семян и их производных в 2023 оказался выше, чем до начала СВО. 4 млн.тонн за год, что составляет 1% от общего потребления.
По словам людей, знакомых с планами, ожидается, что в ближайшие дни Европейская комиссия введёт пошлину в размере 95 евро за тонну на зерновые из России и Беларуси. По словам людей, это приведёт к росту цен как минимум на 50%, что приведёт к снижению спроса. 50-процентные пошлины также будут введены на масличные семена и продукты их переработки.
Иначе европейские фермеры пойдут на завод.
Латвия в феврале ввела односторонний запрет на импорт многих продуктов питания из России и Беларуси, в то время как Литва объявила о строгих проверках грузов.
Ранее назвавший экспорт российского зерна в Польшу “незначительным”, комиссар ЕС по сельскому хозяйству Януш Войцеховский сменил риторику на прошлой неделе во время визита в свою родную Польшу, заявив: “Когда Россия использует продовольствие в качестве оружия, мы должны реагировать”.
В Польше фермеры усиливают протесты по поводу более дешёвого импорта из Украины — и все чаще из России — подрывающего рынок польского зерна.
*****************************
Дорогие друзья, в силу "Особого порядка" тут не все можно написать и назвать своими именами, посему приглашаю вас на свой экономико-познавательный канал, где ад и Израиль — MarketScreen Если же нужен трейдинг, анализ, графики, кривые и всё вот это вот, то второй мой канал — StockGamblers