Лига Инвесторов

Прежде, чем начнём, приглашаю подписываться на мой телеграм-канал об инвестициях. Всё, можно начинать.

Ой, а что случилось?

Схема простая. Включение X5 в список экономически значимых организаций → Минпромторг подаёт в суд на материнскую компанию из Нидерландов X5 Retail Group → её лишают права владения супермаркетами → российская дочка a.k.a. православный и скрепный Икс 5 становится не дочкой, а полноценным владельцем → X5 Retail Group лишается прав → расписки меняются на акции, дивиденды льются рекой, инвесторы подставляют под них вёдра и тазики. Пока что тазики лучше подставлять под другие дивидендные акции, по которым дивиденды уже не за горизонтом.

Икс 5 (корпоративный центр) — это дочка нидерландской X5 Retail Group. Они и управляют всеми магазинами: Пятёрочка, Перекрёсток, Чижик, Красный Яр и Слата. Ну и не только ими, ещё всеми своими складами и логистическими организациями.

Что же делать, что же делать?

Нужно ли что-то делать самим инвесторам? Нет, всё пройдёт само собой. В случае удовлетворения иска акции нидерландской X5 Retail Group будут распределены между инвесторами и конечными собственниками компании. Дочерняя компания будет преобразована в открытое акционерное общество с листингом акций на Московской бирже.

Сроки, в которые это может произойти, довольно сжатые, думаю, что на это потребуется не более двух месяцев, но история может растянуться и на полгода. Тут вообще забавно, как происходит включение в список экономически значимых организаций. Сама организация-то на это не может повлиять, просто это происходит — и точка. Вжух, и редомициляция. Не совсем понятно, будет ли дробление акций, ведь сейчас в одной расписке четверть акции. Полагаю, что да, но вопрос открыт.

После переезда уйдут риски владения расписками, компания сможет выплачивать дивиденды, многие инвесторы типа меня захотят купить акции. Я имею в виду то, что расписки-то накладывают ряд ограничений, поэтому у меня их и не было. Может случиться навес нерезидентов, но это, как мы видим, не означает падения цен.

Меня, конечно же, смущает то, что расписки сейчас если не на максимумах, то рядом, а сама компания супер. Но купить их всё равно нельзя. Мосбиржа с 5 апреля останавливает торги расписками X5 Group в связи с иском Минпромторга. Последним днём для сделок в режиме T+1, в котором торгуют частные инвесторы, было 3 апреля, а для профучастников — 4 апреля.

Дивиденды

Аналитики БКС подсчитали, что при выплате 50–100% чистой прибыли за 2023 год дивидендная доходность составит 5–11%. В последний раз X5 распределяла дивиденды за девять месяцев 2021 года — тогда акционеры получили по 73,65 рубля на каждую расписку. А если компания выплатит ещё и часть средств, скопившихся на балансе за все то время, что дивиденды стоят на паузе, доходность составит уже 20%. Но это пока вилами по воде. В любом случае, после переезда я уже буду думать о том, чтобы добавить Икс 5 в свой портфель.

Кто следующий?

А кто угодно из тех, кто может оказаться экономически значимыми, у кого на бирже расписки, а не акции (Окей, Озон, Русагро, например). Или это чёткий такой сигнал для всех остальных, что пора домой, и если не сами, то помогут. С заботой об инвесторах, так сказать.

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции в дивидендные акции и облигации, финансы и недвижимость.

⚗️ $KAZT $KAZTP — Решение СД: объявить (выплатить) дивиденды в размере:

15 руб. 00 коп. (дивдоходность 2,1%)

Ожидается в течение дня:

🏦 $AFKS — АФК Система опубликует финансовые результаты по МСФО за IV квартал 2023 г - прошлые отчеты

🌽 $GCHE — Последний день с дивидендом 205,38 руб (4%)

☪️ $FIVE — Приостановка торгов ГДР X5 Retail Group на Московской Бирже

🇺🇸 Интересные отчёты премаркета:

$SMPL

🇺🇸 15:30 — Число первичных заявок на получение пособий по безработице

——————————

⚡️ Подписывайся на канал, чтобы получать ещё больше новостей, идей и полезного контента ⚡️

Радикальное решение вопросов не всегда есть хорошо, а это значит, что время от времени я все же буду пить кофе, но это будет ничтожно малое количества кофеина по сравнению с теми объемами, которые были раньше.

Результаты

• Отложено за неделю – 750 рублей

• За всё время – 13 240 рублей.

Покупки

• ММК (1 лот)
  
  Металлургам пора просыпаться, пока только очнулась Северсталь, за что ей отдельное спасибо, но и ММК с НЛМК не должны подкачать. Дивиденды на паузе с 2021 года. По ММК была информация, что в апреле на заседании СД поднимут вопрос о возможном возвращении к дивидендным выплатам. Держим руку на мартеновской печи.

Портфель из кофейных зерен

• Алроса – 20 акций

• Газпром нефть – 3 акции

• Инарктика – 1 акция

• Интер РАО – 300 акций

• КазаньОргСинтез – 10 акций

• ММК – 20 акций

• ОГК-2 – 1 000 акций

• Роснефть – 4 акции

• Ростелеком ап – 10 акций

• Совкомфлот – 10 акций

• Татнефть ап – 1 акция

• Деньги – 274 руб

Что по цифрам?

Вложено за все время – 13 240 руб

Стоимость портфеля – 14 254 руб

Рост портфеля за все время: 7,65%

Подписывайтесь на мой телеграм-канал, там я рассказываю про дивиденды, финансы и инвестиции.

Мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости. Ищем инвестиционные идеи, и делимся с вами без смс, регистрации, и платных курсов

---

Мы сделали обзор по индексным компаниям. Вне MOEX сильнейшим падением отличился Qiwi (-62%)

Почему мы берем для рейтинга только компании из индекса Московской биржи? – Все просто: уровень открытости инвесторам, ликвидность акций, капитализация.

Интересно, что на растущем рынке даже список аутсайдеров смотрится не то чтобы сильно плохо: у половины списка падение в пределах 3%. Разве это падение?

Русал -1%

Это даже не падение, а флэт. Но если посмотреть дальше, то это та редкая бумага, которая не восстановилась с уровней 2022 года. Всему вина дополнительные налоги, снижение цен на алюминий, +/- крепкий рубль, сокращение дивидендов от ГМК НН. Наш обзор по компании здесь

Газпром -1%

У Газпрома комбо: потеря маржинальных рынков сбыта, списания выбывших основных средств, падение цен на газ. Мы как-то сравнивали Газпром и Газпромнефть – быть может кто-то найдет принципиальные различия, которые привели к снижению котировок? 😉

Татнефть -2%

Компания выросла больше, чем в 2 раза за год, сейчас отдыхает 😀. Качественный интересный актив, но подвержен общим тенденциям рынка нефти.

ТКС Холдинг -2%

ТКС ждет переезда и формулы слияния с Росбанком. Новый собственник может показать себя честным бизнесменом и сделать справедливый обмен. Реакция котировок будет незамедлительная

ЭН+ -3%

Про матрёшку владения Русалом писали. ЭН+ в этой схеме – и холдинг, и обеспечение энергией сибирских рек. Как будет хорошо операционным бизнесам (Русалу, ГМК НН) – так и ЭН+ будет радовать ростом котировок

Роснефть -4%

Роснефть в отстающих от сектора: тот же Лукойл вырос на двузначную величину. Причины не знаем

МКБ -5%

МКБ живет своей корпоративной жизнью: free-float небольшой, ликвидность ниже среднего. Ждем годовой отчет

ГМК Норильский никель -7%

Плохая конъюнктура на рынке металлов, рост налоговой нагрузки, неопределенность вокруг дивидендов

Новатэк -8%

Ограниченность танкерного флота, сложности с поставкой оборудования, новость про приостановку проищводства СПГ на Арктик СПГ2. Ссакнции всё же работают?

Polymetal -39%

Интересный кейс, который стоит включить в учебники. Компания в процессе деления: на Московской бирже торгуется оболочка, которая получит деньги за продажу активов и погасит долг. Если что останется – разделит с акционерами. А Полиметалл как бизнес торгуется в Казахстане. Многие месяцы рынок жил ожиданиями деталей этой сделки, ключевая деталь – цена. Драйв придало сообщение об исключении из индекса МосБиржи (котировки были на 20% выше)

Мы вполне комфортно чувствуем себя в облигациях:

👶портфель внучков

👵портфель бабули

Спасибо, что читаете нас❤

Подписывайтесь, чтобы не пропустить новые выпуски!

💼Фондовый рынок по итогу марта по обороту составил 4,5 трлн. рублей (или +15,3% за месяц). По объемам продолжаем отставать от 4 квартала 2023, но рынок акций и расписок показал кажется невозможное: +22% в феврале и +18,2% в марте. Объем торгов акциями в марте превысил 2,6 трлн. рублей - лучший показатель за последние полгода.

💼Рынок облигаций после бурного февральского роста на 45,5% немного замедлил темпы роста и показал +18,8% в марте, таким образом объем торгов составил 1,9 трлн. рублей. Для сравнения в декабре 2023 гола этот показатель составлял 2,8 трлн. рублей. Инвесторы не спешат возвращаться в облигации, отдавая предпочтение акциям и фондам денежного рынка.

Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.

Как отмечает ЦБ в своем резюме в феврале (по сравнению в январем) произошел рост как текущих счетов, так и срочных депозитов в банках (преимущественно до 1 года). При этом население одновременно наращивает и потребление, и сбережения. Для более выраженного замедления инфляции перевес должен быть в пользу сбережений, поэтому пока ключевая ставка будет высокой на протяжении полугода точно.

Как обычно раз в месяц обновляю подборку процентных ставок по вкладам. Убрал из списка Росбанк, у него ставка 14,5% ниже чем у многих. Рассматриваю срок от 3 месяцев до 1 года.

1. Инвестторгбанк
вклад "Точно в цель" 1 процентный период с 1 по 125 день (16,25%), 2 процентный период с 126 по 250 день период (14,25%), 3 процентный период (11%). Проценты по вкладу выплачиваются в конце каждого процентного периода, после чего также возможно его закрытие.

2. МКБ
вклад "МКБ. Перспектива" если открыть онлайн 15% (на 95 дней), 14,7% (на 185 дней), 13,5% (на 370 дней). Проценты в конце срока. При покупках по карте от 10 тыс.₽ 16,5% (на 95 дней); 16,2% (на 185 дней); 15% (на 370 дней)

3. Газпромбанк
вклад "Заоблачный процент" от 15 тыс. ₽ при открытии онлайн с 1 по 60 день – 15%, с 61 по 120 день – 16%, с 121 по 181 день – 16,5%; при открытии в офисе - с 1 по 60 день – 14%, с 61 по 120 день – 15%, с 121 по 181 день – 15,5%.

4. Альфа-банк
Альфа-вклад от 50 тыс.₽ 14,82% (на 92 дня), 15,21% (на 123 дня), 14,74% (на 184 дня), 13,75% (на 276 дней), 13,09% (на 1 год). Проценты выплачиваются ежемесячно на выбор с капитализацией или без.

5. Банк Санкт-Петербург
вклад "Выгодный старт" 16% на 3 месяца до 500 тыс. ₽.

6. Хоум Банк
вклад "Максимальный" 15,5% (на 3 месяца), 15,25% (на 6 месяцев); 14,5% (на 12 месяцев).

7. МТС банк
вклад 15,89% (на 4 месяца), 15,69% (на 6 месяцев), 13,35% (на 1 год). Выплата процентов - ежемесячно с капитализацией.

8. Сбербанк
вклад «Лучший%» от 100 тыс. ₽ 13,1% (на 3 месяца), 14,6% (на 6 месяцев), 12,1% (на 12 месяцев). Проценты выплачиваются в конце срока. Если получаете зарплату в Сбербанке то еще +0,4%. С подпиской Сберпрайм +1% (399₽ в месяц). Такой процент будет начислен средства, которых не было на вкладах в последние 3 месяца.

9. ПСБ
вклад "Формула дохода" от 100 тыс.₽ первый процентный период с 1 по 50 день (17%), второй процентный период с 51 по 100 день (15%), третий процентный период с 101 по 250 день (13%). Проценты по вкладу выплачиваются в конце срока.

10. ДОМ РФ
вклад "Мой Дом" при оформлении онлайн от 30 до 999,99 тыс.₽ 16% (на 3 месяца), 15,8% (на 6 месяцев), 13,3% (на 1 год); от 1 млн.₽ 16,2% (на 3 месяца), 16% (на 6 месяцев), 14% (на 1 год).

11. Тинькофф
вклад 15% (на 3 и 6 месяцев); 13,8% (на 1 год).

12. ВТБ
ВТБ-вклад при открытии онлайн 13,86% (на 3 месяца), 14,41% (на 6 месяцев), 13,82% (на 12 месяцев) без пополнений и снятия.

13. Россельхозбанк
вклад "Доходный" 13,8% (на 3 месяца), 15,3% (на 6 месяцев), 14% (на 9 месяцев), 14% (на год) . При оформлении онлайн +0,2%. Выплата в конце срока.

❗️С процентов свыше 160 тыс.₽, полученных с вкладов и накопительных счетов, в этом году будет взиматься налог (если ключевую ставку больше не поднимут).

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про финансы и инвестиции.