Лига биржевой торговли

Рассмотрим, сколько потратит на комиссии брокерам инвестор, ежемесячно инвестирующий 10 000 руб в акции РФ, облигации и фонды.

Решил взять 7 самых популярных брокеров, исходя из результатов опроса, а также статистики Мосбиржи по числу активных клиентов, которая публиковалась до января 2022 года. С тех пор ситуация по лидерам рынка почти не поменялась, если сопоставить с результатами опроса.

Не стал рассматривать условия торговли на зарубежных рынках через брокеров РФ из-за инфраструктурных рисков и проблем с зачислением дивидендов по акциям США.

У брокеров под санкциями приложения не доступны в официальных AppStore и Google Play. С устройствами на базе Android проблема решается легко – путем скачивания приложения с официального сайта брокера. А вот у владельцев iPhone ситуация сложнее и брокеры решают ее по-разному: установкой приложения в офисе или при выезде представителя к клиенту, путем публикации дубликатов приложений в AppStore (которые обычно быстро удаляются), созданием веб-версии с функционалом приложения.

1️⃣ Тинькофф Инвестиции. Выбирают 38% инвесторов

Самый популярный брокер в РФ, лидирует с колоссальным отрывом по количеству клиентов (в том числе активных).

На тарифе «Инвестор» сделки купли/продажи бумаг на 10 000 руб обойдутся в 30 руб (комиссия 0,3%).

При капитале от 2 млн руб на брокерских счетах целесообразно подключить тариф «Трейдер» с комиссией 0,05%, тогда сделка на 10 000 руб обойдется в 5 руб. При меньшем капитале взимается комиссия 290 руб в месяцы, когда были сделки.

Если суммарно на всех счетах в банке (считаются и депозиты, и остатки на картах, и брокерские счета, и ИИС) более 3 млн руб, будет выгоден тариф «Премиум». Комиссия тут 0,04% (4 руб со сделок на 10 000 руб). Если условие по величине активов не выполняется, ежемесячная комиссия за обслуживание 1 990 руб

Мои комментарии:

▪️У Тинькофф самое удобное мобильное приложение, на мой взгляд. Из-за санкций оно удалено из AppStore, но его может установить на iPhone сотрудник банка, которого можно вызвать в чате поддержки

▪️Ограниченный набор бумаг. Нет ряда низколиквидных акций, облигаций и фондов

▪️Единственный брокер с моментальным выводом средств в день сделки

▪️Высокая комиссия за сделки с фьючерсами. Так, например, 1 контракт на доллар за 85 000 пунктов обойдется на тарифе Инвестор в 255 руб, Трейдер в 34 руб, а Премиум в 21,25 руб, что в разы выше среднего по рынку

▪️У Тинькофф не выгодно покупать валюту, комиссия от 0,4% до 0,9% в зависимости от тарифа

▪️Все дополнительные комиссии (включая биржевую) уже включены в тарифы

▪️Покупка биржевого золота (и серебра) также с повышенной комиссией (0,9-1,9%). Видимо стимулируют таким образом покупать собственный фонд, который содержит внутри то же самое биржевое золото GLDRUB

▪️Покупка биржевых фондов Тинькофф Капитал без комиссии

▪️Есть возможность покупки юаня, доллара, турецкой лиры, гонконгского доллара от 1 шт. Торги евро недоступны из-за санкций

▪️Соц. сеть для инвесторов «Пульс»

▪️Комиссия за хранение валюты от 100 000 долл/евро (остатки на счетах в каждой из валют)

2️⃣ Сбербанк. Выбирают 18% инвесторов

Второй по популярности брокер в РФ. Был лидером по числу клиентов до 2021 года.

Тариф «Самостоятельный». Вы заплатите 6 руб со сделок на 10 000 руб (0,06% комиссия брокера). На тарифе «Инвестиционный» комиссия в 5 раз выше (0,3%) из-за предоставления доступа к аналитике брокера.

Мои комментарии:

▪️Приложение на данный момент доступно для iPhone в AppStore под названием "Новый инвестор". На сайте банка предлгают установить его в офисе (видимо, на случай удаления). Также было несколько попыток (раз, два) публиковать дубликаты приложения в AppStore под другими названиями

▪️Не самое удобное, на мой взгляд, мобильное приложение

▪️Покупка биржевых фондов УК «Первая» (принадлежит Сберу) без комиссии

▪️Торги евро и долларами недоступны из-за санкций

▪️Из валют на биржевых торгах доступны китайский юань, белорусский рубль и турецкая лира

▪️Сделки с драгметаллами недоступны

3️⃣ ВТБ. Выбирают 14% инвесторов

Тариф «Мой онлайн». Сделка на 10 000 руб обойдется в 5 руб (0,05% комиссия брокера)

Мои комментарии:

▪️Приложение брокера доступно в AppStore под названием Орбита. Достаточно функциональное и удобное, многие сравнивают с Тинькофф

▪️Комиссию брокера можно снизить до 0,04%, если у вас пакет «Привилегия» (бесплатен от 2 млн р.) и до 0,035% держателям пакета «Прайм»

▪️Торги евро и долларами недоступны из-за санкций

▪️Из валют доступны китайский юань, турецкая лира, казахстанский тенге, белорусский рубль, армянский драм. Юани можно приобретать от 1 у.е.

▪️Сделки с драгметаллами недоступны

▪️Покупка биржевых фондов «ВИМ Инвестиции» (принадлежат ВТБ), а также ОФЗ-н без комиссии

4️⃣ БКС. Выбирают 9% инвесторов

Очень интересен тариф «Инвестор», где не взимается комиссия за сделки по покупке акций/облигаций/фондов/валюты/драг. металлов. Продажа – 0,3% (30 руб за сделку на 10 000 руб).

Есть еще тариф «Трейдер» с комиссией на покупку и продажу 0,05% (5 руб за сделку на 10 000 руб), но он с комиссией за обслуживание 299 руб/мес (не платится, если нет сделок). На тариф выгодно переходить, если нужно продать большой объем.

Мои комментарии:

▪️Брокер не затронут санкциями – доступны все инструменты, включая иностранные ценные бумаги и все валюты с Мосбиржи (включая доллар и евро)

▪️Тариф «Инвестор» удобен для покупки валют в том числе «недружественных» стран для последующей их отправки через SWIFT из-за нулевой комиссии

▪️Комиссия за хранение валют от 10 000 долл/евро/фунтов (бесплатный лимит и размер комиссии зависят от стоимости активов на брокерском счете)

▪️Есть возможность покупки юаня, доллара, евро, гонконгского доллара лотами от 1 у.е.

▪️Важная для некоторых особенность брокера – открывают счета как резидентам, так и нерезидентам

▪️Не самое удобное, на мой взгляд, мобильное приложение

▪️Есть соц. сеть для инвесторов «Профит»

5️⃣ Альфа. Выбирают 8% инвесторов

Тариф «Инвестор». Сделка на 10 000 руб обойдется в 30 руб (0,3% комиссия брокера, включающая биржевую).

Тариф «Трейдер» с платой за обслуживание 199 руб/мес (если были сделки) + 0,069% (0,049% макс. комиссия. брокера + 0,02% за исполнение расчетов) за сделку. Инвестор заплатит 6,9 руб за сделку на 10 000 руб. Комиссия брокера уменьшается по мере увеличения объема торгов.

Мои комментарии:

▪️Приложение брокера для iPhone удалено из AppStore. Старое продолжает работать. Брокер предлагает пользоваться владельцам iPhone веб-версией терминала

▪️Приложение по личному опыту неудобное, периодически подвисает

▪️Торги евро и долларами недоступны из-за санкций

▪️Из валют доступны китайский юань, турецкая лира, казахстанский тенге, белорусский рубль, армянский драм

▪️Сделки с драгметаллами недоступны

▪️На тарифе «Трейдер» комиссия берется не в зависимости от общего объема сделок за день (выше объем – ниже % на весь объем), а ступенчато – за диапазон до 100 т.р. возьмут 0,049%, за диапазон от 100 т.р. до 1 млн возьмут 0,039% и т.д.

▪️Ряд фондов торгуется под специфическими тикерами (так, фонд от ВТБ на золото, переименованный в GOLD, до сих пор можно найти в приложении только под старым названием VTBG). А фонд Ликвидность (сейчас имеет тикер LQDT, ранее VTBM) вообще торгуется под тикером совершенно другого фонда – VTBL (это старый тикер фонда на акции европейских компаний)

6️⃣ Финам. Выбирают 4% инвесторов

Тарифы брокера мало подходят для инвесторов с небольшими суммами. На тарифе «Стратег» инвестор, совершающий 5 сделок с акциями и фондами РФ на общую сумму 10 000 руб, потеряет на комиссиях 253 руб, т.к. мин. комиссия за сделку 50 руб + 0,03% комиссия «за урегулирование».

Если хочется обслуживаться в Финаме, в большинстве случаев стоит брать тариф «Инвестор» с минимальной ежемесячной комиссией 200 руб (эта комиссия уменьшается на сумму других уплаченных брокерских комиссий за расчетный месяц).

В этом случае не будет минимальной комиссии за сделку и при обороте в 10 000 руб общие издержки инвестора на комиссии составят 200 руб. К слову, такие же издержки будут и у инвестора с объемом сделок 300 000 руб/мес.

У Финам был выгодный тариф FreeTrade для новых клиентов без брокерских комиссий (только биржевые), но с июня он подключается только на первые 30 дней, поэтому в обор его не вижу смысла включать. У тех, кто подключил ранее, продолжает действовать на прежних условиях.

Мои комментарии:

▪️Брокер не затронут санкциями – доступны все инструменты, включая иностранные ценные бумаги и все валюты с Мосбиржи

▪️Важная для некоторых особенность брокера – открывают счета как резидентам, так и нерезидентам

▪️Не самое удобное, на мой взгляд, мобильное приложение

▪️Комиссия за хранение валют от 10 000 долл/евро/фунтов

▪️Есть возможность покупки юаня, доллара, евро, гонконгского доллара от 1 у.е. (торгуются с «TMS» в названии)

7️⃣ Открытие. Выбирают 4% инвесторов

На тарифе «Все включено» инвестор заплатит 8 руб со сделок на 10 000 руб (комиссия 0,08%). Комиссия биржи включена в тариф при сделках с акциями, облигациями, фондами, драг. металлами (кроме валютного рынка).

Есть ряд других тарифов (см. в таблице), но они больше подходят инвесторам с капиталом от 5 млн руб, либо часто совершающим сделки на большой объем.

Мои комментарии:

▪️Приложение брокера для iPhone доступно в AppStore под названием Vision Invest. Для его использования необходимо воспользоваться инструкцией

▪️Самый удобный и информативный брокерский отчет из всех брокеров РФ, по моему мнению

▪️Несмотря на санкции, доступны торги всеми валютами с Мосбиржи

▪️Есть возможность покупки доллара и евро лотами от 0,1 у.е.

▪️Комиссия за хранение евро от 10 000€ и фунтов

▪️Программа лояльности O.InveStore!, позволяющая вернуть часть уплаченных комиссий «кэшбэком»

❗️Важно отметить, что брокеры, кроме Тинькофф, БКС, Альфа и Открытие (по тарифу «Все включено») берут дополнительно комиссию биржи от 0 до 0,03% за сделки с акциями и фондами в зависимости от того, забираете вы ликвидность с рынка своей сделкой или создаете. Подробнее здесь

Также подготовил таблицу для расчета комиссий под вашу сумму инвестирования. Ее можно скачать здесь

✅ Таким образом, на мой взгляд, из ТОП-7 брокеров самым доступным с точки зрения комиссий для инвестора, работающего по стратегии «купил и держи» является БКС с тарифом «Инвестор» из-за нулевой комиссии на покупку. Брокер также выгоден для покупки валют и драг. металлов. Но важно понимать, что это, вероятно, промо-тариф, который в любое время может быть изменен (правда нулевые комиссии держатся уже около года)

Если планируется периодически совершать сделки по продаже активов в портфеле, недороги тарифы «Мой онлайн» от ВТБ, «Самостоятельный» от Сбера, «Инвестиционный» от Открытие.

С точки зрения удобства использования, функционала приложения и прозрачности тарифов, я бы выделил Тинькофф. Также он будет наиболее удобен новичкам. При размере капитала от 2-3 млн руб выгодны тарифы «Трейдер» и «Премиум».

Если важно полное отсутствие санкций – выбор за БКС и Финам. Среди них же придется выбирать и нерезидентам.

---

Если информация была полезна, буду признателен за подписку на мой телеграм-канал о финансах и инвестициях

Нет покоя в этом мире: во Франции бушуют беспорядки, в Швеции жгут Коран, и даже наш рубль даёт прикурить. Но обо всем по порядку:

1. Во Франции уже третьи сутки продолжаются беспорядки 🔥

Начались они после того, как полицейский застрелил водителя машины - 17-летнего подростка. Парень вместо того, что бы сдаться, попробовал нажать на газ и скрыться.

Полицейского задержали, но вы же знаете Францию? У них в последнее время ни дня без бунта.

В среду народ более менее успокоили и даже вышел сам Макрон, который потребовал в краткие сроки расследовать инцидент.

«Вся нация выражает солидарность с семьей погибшего» - заявил он.

И вроде бы история почти закончилась, но… Один из французских полицейских на камеру сказал протестующей чернокожей женщине "уезжать в Африку."

И это в Европе, где сейчас власть захватила глобальная толерантность.

После этих слов в Париже начался сущий кошмар.

Я серьезно.

Сегодня ночью беспорядки продолжились: прошёл "молчаливый марш". (который был совсем не тихим).

И хоть власть стянула дополнительно 40 тысяч полицейских - это не сильно помогло:

И, естественно, всё это сопровождалось мародерством, лутингом (идём в ногу с современными трендами)

По последним данным задержали уже 667 человек, но беспорядки не утихают.

Что в итоге? Похоже нас ждёт еще целая волна протестов. А я не понимаю, как можно покупать в Париже машину, когда их там жгут при любом удобном случае.

***

2. Иммигрант из Ирака сжег Коран в Швеции

Но важно не это, а то, что:

"Полиция Швеции разрешила протестную акцию с сожжением Корана у главной мечети в Стокгольме"

Или как поднять кучу проблем на ровном месте:

Мало того, что многие осудили данное действие, так еще и иракские протестующие ворвались в посольство Швеции:

Премьер Швеции сегодня выступил и посоветовал всем успокоиться:

"Понятно, что совершенно неприемлемо, когда люди совершенно нелегально врываются в посольства Швеции в других странах".

Не думаю, что это сильно поможет, но посмотрим.

***

3. Курс растёт и уже вызывает беспокойство!

Доллар сегодня поднялся до 88,5 но потом немного откатился.

ЦБ, как всегда, говорит не паниковать и исключает риски для финансовой стабильности.

Аналитики отмечают, что на курс влияет окончание налогового периода и слабость нефтяных котировок.

Я бы сказал, что главный драйвер - геополитические риски. Еще в понедельник в своём посте я писал, что спекулянты вполне могут воспользоваться ситуацией и раскачать курс до 90.

Хотя и доводы аналитиков тоже актуальны: нефть действительно не радует глаз.

Однако и критичных цифр тоже нет. (60 и ниже)

Поэтому я продолжаю топить за долгосрочный коридор в 80-85, однако недолгий поход на 90 рублей имеет место быть.

И если раньше я говорил про соотношение: 30%/30%/30%/10% - юань/доллар/рубль/тушёнка, то сейчас склоняюсь 70% рубль, 20% валюта.

****

Ну вот и всё!

С вами был @Ded.Banzay, и только в тушёнке я уверен.✅

Если понравилось, ставьте лайк и подписывайтесь! 🔥 Лучшая мотивация для работы!

Так же создал канал в Telegram, на случай бана (https://t.me/Ded_Banzay_official), куда выкладываю как "пикабушные" посты, так и кратко комментирую все самые важные новости России и Мира без цензуры.

Небольшой закреп.
Я не являюсь автором этого и других обзоров и занимаюсь выкладкой из на этот ресурс, так как автор не имеет такой возможности.
С другими статьями данного автор вы всегда можете ознакомиться на его канале

Доброе утро! Пятницы всем!

Сегодня ты в администрации Байдена, а еще вчера работал в... BlackRock

Brian Deese - в БлэкРок занимал должность руководителя отдела долгосрочного инвестирования. Сейчас - глава Национального экономического совета. Правительственное агентство США, входящее в состав Администрации Президента США.

Adewale Adeyemo - заместитель министра финансов США. Старший советник в БлэкРок.

Mike Pyle - в прошлом главный инвестиционный стратег БлэкРока. Нынче - главный советник по экономике мастера словесности Камалы Дональдовны Харрис.

Ну... демократия же? Никаких вот этих вот, как у нас. Связи там... или еще чего.

Тут же сразу надо понять, что у нас это называется кумовством, а тут... ну тут никак не называется. Просто профессионалы.

*******************************

"Галя, у нас отмена!"

С Галей всё как обычно... ничему не учит инвесторов жизнь.

Космолет компании Virgin Galactic приземлился после первого коммерческого суборбитального полета. А акции гремят в тазу на -10%.

Не удивлюсь, когда в итоге окажется, что это аналог батискафа Титан, только в противоположной среде.

Пояснительная бригада
"Галя" - подпольная кличка акций компании Virgin Galactic

******************************

Второго дня у агента Ильи Максимова была днюшечка. Поздравим будущего Президента Соединительных Государств Америки...

52 годика. Вымахал-то как... господи!

*********************

Дорогие друзья, давайте немножко про информационную гигиену?

Позавчера у криптёров случился внезапный выкидыш, реактивная тяга которого отправила их к новым звёздам. А причина проста - она на первой картинке. Скажите, что вам приходит в голову, при прочтении сего? Что всё... Стоит теперь вывести биточек с Бинанса в рубли на счет (через р2р или еще как, неважно) и всё, тюрьма. Ну так же?

Традиционно, все СМИ вывалили один и тот же заголовок. Ну а читать дальше заголовка никто не стал.

А теперь посмотрите на вторую картинку. РИА Новости. По-моему единственные, кто дал заголовок верный! Обратите внимание на подчеркнутую часть. Ибо в этой части весь смысл, вся база, вишенка, если хотите. Речь идет про битки, которые изначально были получены в ходе преступной деятельности, которая доказана. Это старая тема со ст.174 УК РФ. К примеру, будет ли она иметь место при неуплате налогов.

Короче, криптёр- не бойся, выводи себе биточек дальше.

****************************

Раз уж про крипту...

В июне 2023 на биточек пришлось 50% всей стоимости крипторынка. Впервые за два года.

****************************

Строительство в Канаде дорожает!

Показатель цен на жилищное строительство вырос на 51% с первого квартала 2020 года, опередив рост индекса потребительских цен на 13%, сообщили экономисты Королевского банка Канады в отчете, опубликованном в среду.

Рост затрат на строительство происходит по мере того, как Канада сталкивается с высокими ценами на жилье и арендной платой, демографическим бумом, вызванным иммиграцией, и нехваткой рабочих рук и сырья - все это усугубляет проблемы с покупкой жилья.

Рост заработной платы в строительстве в прошлом году составил 9,4%, что более чем вдвое превышает темпы роста в других отраслях.

Это как-бы все ладно... Но фоточка не дает мне покоя. Сие есть строящееся здание в Оттаве. Какой-то домик Нуф-Нуфа...

************************

2022 стал рекордным для сырьевых торговых домов.
Прям не успевали мешки менять.

На картинке нам дается расклад по чистым доходам четырех крупнейших сырьевых трейдеров.

Glencore - швейцарская торговая компания, один из крупнейших в мире поставщиков сырьевых товаров и редкоземельных металлов.
Vitol - швейцарско-нидерландская компания, специализирующаяся на торговле нефтью и нефтепродуктами.
Cargill - американская продовольственная компания.
Trafigura - сингапурская транснациональная компания, специализирующаяся на оптовой торговле металлами, энергией и углеводородным сырьем.

Табличку подготовил наш старый знакомый, колумнист Bloomberg Javier Blas

****************************

Турецкая лира продолжает зловеще туземунить. Точнее, доллар к лире. Так!

26,09 - хай, установленный на этой неделе. До целевой осталось совсем чуть-чуть. Она сейчас на уровне 26,43.

Кстати, на всякий случай, с конца 2010 года доллар к лире вырос в 18 раз.

************************

ПРО РУБЛЬ

Дорогие друзья, мы канал экономический и познавательный. И умиротворяющий.

Последнее время градус волнения у граждан начал повышаться. Граждане снова увидели растущий доллар. Граждане говорят, что всё... отныне бизнес не будет работать, страна останется без денег, а он (гражданин) не проведет в алкогольном безумии ближайшие 10 дней в турецком ALLе.

Друзья, просто сделаем глубокий выдох-вдох и посмотрим в исторической перспективе. Доллар всегда рос. А рубль всегда падал. А граждане с каждым годом жили всё лучше и богаче. Ну а страна к 2019 году вышла на пик своего благосостояния.

Успокойтесь, ничего не рухнет. Разве что ваша кукушечка, если не будете её беречь.

Расти рублю еще есть куда. Динамическая целевая кривая, точнее две, сейчас имеют следующие значения - 89,5 и 90,03.
Стоп-лосс для длинной позиции - 83,3.

*******************************

ПРО США

Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл заявил, что в этом году, вероятно, потребуется как минимум два повышения процентных ставок, чтобы снизить уровень инфляции до целевого уровня центрального банка США в 2%.

С мест сообщают...

1-летние казначейские долговые бумажки достигли доходности в 5,32%. Это рекордный с декабря 2000 года уровень.

Ну и не забываем, что впереди их ждёт еще два подъема ставки в этом году.

Ну и логично, что расходы банков на обслуживание долга растут феерическими темпами.

В 1 квартале 2023 отрасль потратила 72 млрд $ на процентные расходы, что больше, чем их средняя квартальная прибыль.

**************************

ПРО ЗЕЛЕНУЮ ЭНЕРГЕТИКУ

Ветряки в уныние

Я уже писал на прошлой недели о резком падении акций Siemens Energy AG. Сегодня Bloomberg развивает тему. Слишком много технических тонкостей, если в общих чертах, то там проблемы с турбинами внутри ветряков. Какие-то части могут смещаться, что в свою очередь может привести к критическим разрушениям.

Но суть-то основная в чем? В том, что устранение проблемы может значительно превысить оценку компании в размере более 1 миллиарда евро (1,1 миллиарда долларов). Более того, масштабы проблемы в принципе остаются неопределёнными. Компания заявила, что неисправность затронула от 15% до 30% турбин.

В лучшем случае недавно выявленные неисправности приведут лишь к ограниченному повреждению критически важных компонентов. Хотя даже в этом случае потребуется техническое обслуживание десятков турбин. А в худщем вообще стоит вопрос о жизнеспособности сего бизнеса... привет зеленым!

Убытки, конечно, впечатляют.

****************************

ПРО ИНФЛЯЦИИ

Германия. Инфляция.

Рост цен в лучшей экономике Европы снова ускорился. 6,4% годовых в июне после 6,1% в мае при ожиданиях 6,3%.

Потребительские цены, гармонизированные со стандартами Европейского союза, в июне увеличились на 6,8% в годовом выражении по сравнению с 6,3% в мае.

Продукты питания подорожали на 13,7% (в мае - на 14,9%), энергоносители - на 3% (на 2,6%), услуги - на 5,3% (на 4,5%).

А вот гишпанцев можно поздравить - обогнали нашу с вами Федерацию.
Рост цен в Испании замедлился до 1,6% годовых в июне, что ниже 2% - целевого уровня ЕЦБ.

Могут расслабиться и уйти на сиесту.

************************

Тут Банк России исследование по МФО выпустил.

Из интересного - про просрочку.

Просроченная задолженность свыше 90 дней находится на уровне 34%. От 1 до 90 - 10%.
Доля уступленной задолженности в 1 квартале 2023 была на уровне 4% от объема портфеля. Дисконт при реализации прав требования МФО по договорам микрозаймов профессиональным взыскателям по итогам квартала составил 84,6% (кварталом ранее - 79,3%)

Напомню, с 1 июля этим бизнесменам снизили потолок ставок с 1 до 0,8% в день.

****************************

На этом всё. Всех традиционно приглашаю на свой канал - MarketScreen. Практически ежечасно пишу про всякое.